Meine Forschung legt nahe, dass Gewinnziele die Ergebnisse von Pattern-Momentum-Strategien verbessern, die mit ETFs handeln. Beachten Sie, dass die Leistungsverbesserungen bei anderen Strategien unterschiedlich sein können. In diesem Artikel wird zunächst ein Pattern-Momentum-Setup auf dem Chart gezeigt. Anschließend werde ich einige Leistungskennzahlen für eine Basisstrategie mit und ohne Gewinnziel bereitstellen. TrendInvestorPro (hier) Ich habe diesen Monat eine ähnliche Strategie eingeführt und der letzte Teil wird nächste Woche veröffentlicht.
Pattern-Momentum-Strategien erfordern zwei Komponenten: einen Indikator zur Identifizierung des Traits und einen Indikator zur Einstufung der Leistung. Ich verwende den Pattern Composite, um den Pattern zu identifizieren, und den normalisierten ROC, um die Leistung einzustufen. Der Pattern Composite fasst Signale in fünf Trendfolgeindikatoren zusammen. Der normalisierte ROC ist die 200-Tage-Punktveränderung dividiert durch die 20-Tage-ATR. Sie können mehr darüber lesen diese Indikatoren hier. Die Grafik zeigt den Technologie-SPDR (XLK) mit einem positiven Pattern-Composite und einem normalisierten ROC (200,20) von 6,63, einem der am höchsten bewerteten ETFs in unserem Universum.
Strategien zum Handel mit Aktien erfordern außerdem einen Market-Timing-Mechanismus. In Bullenmärkten besteht die Idee darin, die ETFs zu kaufen, die sich im Aufwärtstrend befinden und den höchsten Rang haben. Kaufen Sie das Stärkste. Ein Verkaufssignal wird ausgelöst, wenn ein Bärenmarkt beginnt oder der Pattern Composite negativ wird.
Liegt kein Verkaufssignal vor, können Händler auch erwägen, ein Gewinnziel festzulegen und bei Erreichen auszusteigen. Verkaufen Sie beispielsweise, wenn der ETF um 10 % gestiegen ist. Ich habe diese Idee anhand eines Universums von 74 aktienbasierten ETFs auf die Probe gestellt, deren Handelsgeschichte bis ins Jahr 2007 zurückreicht. Der Take a look at lief von Januar 2007 bis April 2023, additionally über 16 Jahre. Die Strategie ohne Gewinnziel zeigte eine durchschnittliche jährliche Rendite von 8,36 % und einen durchschnittlichen Drawdown von 16,79 %. Die Strategie mit einem Gewinnziel von 10 % generierte eine durchschnittliche jährliche Rendite von 9,6 % und einen durchschnittlichen Drawdown von 14,42 %. Die durchschnittliche Jahresrendite conflict über 1 % höher und der durchschnittliche Drawdown conflict über 2 % niedriger. Ein Gewinnziel verbesserte die Leistung dieser Strategie.
TrendInvestorPro hat diesen Monat eine ähnliche Strategie eingeführt und der letzte Teil wird nächste Woche veröffentlicht. Diese Strategie nutzt einen Market-Timing-Mechanismus, zwei Trendindikatoren und ein Gewinnziel, um die Leistung zu maximieren. Klicken Sie hier für Particulars und sofortigen Zugriff.
Normalized-ROC, der Pattern Composite, ATR Trailing Cease und neun weitere Indikatoren sind Teil des TrendInvestorPro Indicator Edge Plugins für StockCharts ACP. Klicken Sie hier, um Ihren Analyseprozess auf die nächste Stufe zu heben.
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Arthur Hill, CMT, ist der Chief Technical Strategist bei TrendInvestorPro.com. Da er sich hauptsächlich auf US-Aktien und ETFs konzentriert, hat ihn sein systematischer Ansatz, Traits zu identifizieren, Signale innerhalb des Traits zu finden und wichtige Preisniveaus festzulegen, zu einem geschätzten Markttechniker gemacht. Arthur hat Artikel für zahlreiche Finanzpublikationen geschrieben, darunter Barrons Und Aktien- und Rohstoffmagazin. Zusätzlich zu seiner Auszeichnung als Chartered Market Technician (CMT) verfügt er über einen MBA der Cass Enterprise College der Metropolis College in London.