©Reuters. DATEIFOTO: Das Brand von Citigroup Inc (Citi) ist auf der SIBOS Banking and Monetary Convention in Toronto, Ontario, Kanada, am 19. Oktober 2017 zu sehen. Bild aufgenommen am 19. Oktober 2017. REUTERS/Chris Helgren
2/2
Von Nupur Anand, Tatiana Bautzer und Saeed Azhar
NEW YORK (Reuters) – Die Schwergewichte der US-Banken haben im ersten Quartal Glücksfälle durch höhere Zinszahlungen geerntet, eine Krise abgewischt, die durch den Zusammenbruch zweier regionaler Kreditgeber ausgelöst wurde, und Milliarden von Greenback beiseite gelegt, falls die Kredite aufgrund der sich verschlechternden Wirtschaftsaussichten schief gehen.
Ergebnisse des ersten Quartals 2023 von JPMorgan Chase & Co (NYSE:), Citigroup Inc (NYSE:) und Wells Fargo (NYSE:) & Co übertrafen am Freitag die Erwartungen der Wall Avenue, da sich die Verbraucher- und Unternehmensausgaben angesichts der Zinserhöhungen hielten, obwohl alle drei Anzeichen einer Verlangsamung sahen und entsprechende Vorkehrungen trafen.
„Goliath gewinnt“, sagte Mike Mayo, Analyst bei Wells Fargo, in einer Notiz, in der er ein „einzigartig starkes Quartal“ für JPMorgan zitierte und es während der jüngsten Turbulenzen im Bankensektor „einen Hafen im Sturm“ nannte.
Die Aktien von JPMorgan stiegen um 7,6 %, was den größten prozentualen Tagesgewinn seit November 2020 darstellt.
Die Banken bauen Geld für Regentage auf, da die Befürchtungen einer wirtschaftlichen Verlangsamung aufgrund der aggressiven Zinserhöhungen der US-Notenbank zur Eindämmung der Inflation sowie der jüngsten Turbulenzen, die durch den Zusammenbruch zweier mittelgroßer Banken angeheizt wurden, zunehmen.
Jamie Dimon, CEO von JPMorgan, warnte davor, dass die US-Wirtschaft zwar strong bleibe, die Bankenkrise im vergangenen Monat jedoch mit dem plötzlichen Zusammenbruch der Silicon Valley Financial institution (SVB) verbunden sei Signaturbank (OTC:) könnte die Kreditgeber konservativer machen und die Verbraucherausgaben beeinträchtigen.
„Die Sturmwolken, die wir im vergangenen Jahr beobachtet haben, bleiben am Horizont, und die Turbulenzen in der Bankenbranche tragen zu diesen Risiken bei“, sagte Dimon.
Die Citigroup, die auch die Erwartungen der Wall Avenue übertraf, da sie mehr von Kreditnehmern verdiente, die höhere Zinsen für Kredite zahlten, sagte, sie sei auf eine leichte Rezession in den USA vorbereitet
„Es ist jetzt wahrscheinlicher, dass die USA später in diesem Jahr in eine leichte Rezession eintreten werden“, sagte Citigroup-CEO Jane Fraser gegenüber Analysten in einer Telefonkonferenz. „Das könnte sich in Tiefe und Dauer in einer schwereren Kreditklemme verschärfen.“
Dennoch sagte sie, dass „die größte Unbekannte“ die Auswirkungen der US-Zinssätze seien und wie die Gespräche in Washington über die US-Schuldenobergrenze ablaufen würden.
Die Aktien mehrerer Banken stiegen nach den Ergebnissen und der Bankenindex schloss um 3,5 %. Citigroup stieg um 4,8 %. Die Anleger von Wells Fargo waren weniger beeindruckt und drückten die Aktien um 0,05 %.
Regionalbanken-Aktien schleppten den Index mit seinen größten Verlierern, Zions Bancorp und Financial institution der Ersten Republik (NYSE:) , beide fielen um mehr als 3 %. Nach einem starken Rückgang zu Beginn des Tages konnte die PNC Monetary Companies Group (NYSE:), die einen Gewinnanstieg von 18,5 % im ersten Quartal meldete, einen Zuwachs von 0,36 % erzielen.
Der KBW-Regionalbankenindex schloss mit einem Minus von 2,2 %.
Ein Bereich, in dem es für die Großbanken im Jahr 2023 schwieriger struggle, Gewinne zu erzielen, struggle das Investmentbanking, was sich im Geschäft von JPMorgan mit einem Umsatzrückgang von 24 % in der Einheit widerspiegelte, da das Dealmaking angesichts hoher Zinssätze, Inflation und Angst vor einer Rezession.
ÄRGER VORAUS?
JPMorgan übertraf die Markterwartungen mit einem Gewinnanstieg von 52 % auf 12,62 Milliarden US-Greenback oder 4,10 US-Greenback professional Aktie in den drei Monaten bis Ende März, während die Rückstellungen für Kreditausfälle gegenüber dem Vorjahr um 56 % auf 2,3 Milliarden US-Greenback stiegen. Der Nettozinsertrag, ein Maß dafür, wie viel eine Financial institution mit der Kreditvergabe verdient, stieg um 49 %.
Die Financial institution meldete auch einen Anstieg der Einlagen im ersten Quartal, da die Befürchtungen über die Gesundheit regionaler Kreditgeber die Kunden dazu veranlassten, ihr Geld zu größeren Banken zu transferieren.
Die Citigroup stellte 241 Millionen US-Greenback zur Deckung potenzieller Kreditverluste bereit, verglichen mit einer Rücklagenfreigabe von 138 Millionen US-Greenback vor einem Jahr.
Wells Fargo hat im Quartal 1,21 Milliarden US-Greenback zur Deckung potenzieller Kreditverluste zurückgestellt, verglichen mit einer Freigabe von 787 Millionen US-Greenback im Vorjahr.
Wells Fargo sagte, seine Rückstellung beinhaltete eine Erhöhung der Wertberichtigung für Kreditverluste um 643 Millionen US-Greenback, was eine Erhöhung der gewerblichen Immobilienkredite, hauptsächlich Bürokredite, sowie eine Erhöhung der Kreditkarten- und Autokredite widerspiegelt.
„Während die meisten Verbraucher widerstandsfähig bleiben, haben wir festgestellt, dass sich einige Developments im Bereich der finanziellen Gesundheit der Verbraucher gegenüber dem Vorjahr allmählich abgeschwächt haben“, sagte Mike Santomassimo, Finanzchef von Wells Fargo, gegenüber Analysten. Das Unternehmen ergreife Maßnahmen, „um das Portfolio für eine sich verlangsamende Wirtschaft zu positionieren“, sagte er.
In einem anderen wichtigen Bereich des Finanzdienstleistungssektors meldete BlackRock Inc (NYSE:) – der weltweit größte Vermögensverwalter – einen Gewinnrückgang von 18 % im ersten Quartal, übertraf jedoch die Schätzungen der Analysten, da die Anleger weiterhin Geld in seine Fonds investierten und den Kurs abfederten Hit, um Einnahmen aus der Bankenkrise zu erzielen, die die globalen Märkte erschütterte.
Weitere Bankergebnisse sind in der kommenden Woche fällig, darunter Financial institution of America (NYSE:) und Goldman Sachs (NYSE:) am Dienstag und Morgan Stanley (NYSE:) am Mittwoch.
Die Anleger warten auch gespannt auf die Berichte mehrerer Regionalbanken – die während der Bankenturbulenzen im letzten Monat am stärksten betroffen waren – um mehr Klarheit über die Aussichten für sie zu erhalten.
Finanzmakler Karl Schwab (NYSE:) wird voraussichtlich einen Umsatzanstieg melden, wenn es am Montag die Ergebnisse bekannt gibt, gefolgt von Western Alliance (NYSE:) Bancorp am Dienstag.
Zions berichtet am Mittwoch.
First Republic, das von einer Gruppe von 11 Kreditgebern gestützt wurde, die ihm 30 Milliarden US-Greenback injizierten, nachdem seine Aktien während der Krise im letzten Monat eingebrochen waren, soll am 24. April Ergebnisse vorlegen.